Estos montos incluyen principalmente la compra de una oficina en Lima, inversiones en la planta y vehículos nuevos.
Dynacor Group Inc. completó el período de tres meses finalizado el 30 de septiembre de 2023 (T3-2023) con una producción récord de 34.103 onzas AuEq, un aumento de las ventas trimestrales del 37,8% a 63,4 millones de dólares y un aumento de los ingresos netos del 212,5% a 2,5 millones de dólares (EE.UU.) en comparación con ventas de $ 46,0 millones y una utilidad neta de $0,8 millones para el tercer trimestre de 2022 (T3-2022).
A finales de 2022, la capacidad de la planta se incrementó en un 16% hasta 500 tpd. Con el alto nivel de mineral suministrado, Dynacor pudo operar la planta a su máxima capacidad durante todo 2023 y aumentar el nivel de inventario de mineral a 10.200 toneladas al final del tercer trimestre de 2023. Este nivel de inventario representa más de 20 días de producción.
La producción del tercer trimestre de 2023 de 34.103 onzas AuEq es el tercer aumento trimestral consecutivo en la producción de oro.
También puedes leer: Grupo Dynacor nombra a Denis Rivard como primer director de operaciones
Aunque el precio de mercado del oro del tercer trimestre de 2023 fue más alto que el del tercer trimestre de 2022, ambos resultados financieros se vieron afectados por la tendencia a la baja del precio de mercado del oro.
Resultados Operacionales
- Alto volumen de mineral suministrado. El volumen total de mineral suministrado alcanzó las 45.244 toneladas en el tercer trimestre de 2023, el segundo mejor trimestre de la historia, en comparación con las 41.646 toneladas del mismo período del año pasado, un aumento del 8,6%.
- Récord de alto volumen procesado. La planta Veta Dorada procesó un volumen de 44.519 toneladas de mineral (484 tpd promedio) frente a 37.410 toneladas en el tercer trimestre de 2022 (407 tpd), un aumento del 19,0%.
- Mayor producción de oro. En el tercer trimestre de 2023, la producción de oro equivalente ascendió a 34.103 onzas AuEq en comparación con las 27.252 onzas AuEq en el tercer trimestre de 2022, un aumento del 25,1%.
Resultados Financieros
- La capacidad procesada total de 500 tpd representó el sólido desempeño operativo financiero del tercer trimestre de 2023.
- Sólida posición de caja. Efectivo disponible de 33,0 millones de dólares al final del tercer trimestre de 2023, en comparación con 25,6 millones de dólares al final del año 2022.
- Incremento del 37,8% en Ventas. Con mayores cantidades y un mayor precio promedio de mercado del oro, las ventas ascendieron a $63,4 millones en el tercer trimestre de 2023 en comparación con $46,0 millones en el tercer trimestre de 2022.
- Incremento del margen bruto operativo. Margen operativo bruto de 7,0 millones de dólares (11,0% de las ventas) en el tercer trimestre de 2023, en comparación con 4,5 millones de dólares (9,8% de las ventas) en el tercer trimestre de 2022.
- Aumento de los ingresos operativos. Ingresos operativos de $5,1 millones en el tercer trimestre de 2023 en comparación con $3,2 millones en el tercer trimestre de 2022, un aumento del 59,4%.
- Aumento del resultado neto del 212,5%. Dynacor registró unos ingresos netos de 2,5 millones de dólares en el tercer trimestre de 2023 (0,07 dólares estadounidenses o 0,09 dólares canadienses por acción) en comparación con 0,8 millones de dólares (0,02 dólares estadounidenses o 0,03 dólares canadienses por acción) en el tercer trimestre de 2022.
- Aumento del efectivo bruto operativo. Margen operativo bruto en efectivo de $235 por onza AuEq vendida en comparación con $197 en el tercer trimestre de 2022.
- Incremento EBITDA. EBITDA de $5,8 millones, en comparación con $3,8 millones en el tercer trimestre de 2022, un aumento del 52,6%.
- Fuertes flujos de caja. Flujos de efectivo de las actividades operativas antes de cambios en las partidas de capital de trabajo de $3,9 millones ($0,10 por acción) en comparación con $2,0 millones ($0,05 por acción) en el tercer trimestre de 2022.
RESULTADOS DE LAS OPERACIONES
Estado Consolidado de utilidad neta y resultado integral no auditado
| Períodos de tres meses terminados el 30 de septiembre de | Períodos de nueve meses terminados el 30 de septiembre de | |||||
| (en miles de dólares) (no auditado) | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||
| Ventas | 63.428 | 45.998 | 184.634 | 150.022 | ||
| El costo de ventas | (56.450) | (41.485) | (162,171) | (131.699) | ||
| Margen operativo bruto | 6.978 | 4,513 | 22.463 | 18.323 | ||
| gastos generales y administrativos | (1.648) | (1.229) | (5.015) | (4,382) | ||
| Otros gastos de proyectos | (183) | (104) | (609) | (209) | ||
| Ingresos de explotación | 5.147 | 3.180 | 16.839 | 13.732 | ||
| Ingresos y (gastos) financieros | 227 | 64 | 543 | (24) | ||
| Ganancia (pérdida) cambiaria | (168) | (127) | 43 | (210) | ||
| Ingresos antes de impuestos sobre la renta | 5.206 | 3,117 | 17.425 | 13.498 | ||
| Gasto por impuesto a la renta corriente | (2,338) | (1.984) | (6.145) | (5.308) | ||
| Recuperación del impuesto a la renta (gasto) diferido | (324) | (332) | 210 | 313 | ||
| Utilidad neta y utilidad integral | 2.544 | 801 | 11.490 | 8.503 | ||
| Ganancias por acción | ||||||
| Básico | $0.07 | $0.02 | $0.30 | $0.22 | ||
| Diluido | $0.06 | $0.02 | $0.29 | $0.21 | ||
Las ventas totales ascendieron a 63,4 millones de dólares en comparación con los 46,0 millones de dólares del tercer trimestre de 2022. El aumento de $17,4 millones se explica por mayores cantidades de onzas de oro vendidas (+23,7% o +$10,9 millones) y un mayor precio promedio del oro (+$6,5 millones).
Las ventas acumuladas aumentaron en $34,6 millones en comparación con el año pasado con mayores cantidades de onzas de oro vendidas (+$25,0 millones) y un mayor precio promedio del oro (+$9,6 millones). Desde el aumento del 16% en la capacidad en el cuarto trimestre de 2022, la planta de Chala ha estado funcionando a su rendimiento máximo de 500 tpd.
El margen operativo bruto del tercer trimestre de 2023 ascendió a $7,0 millones (11,0% de las ventas) en comparación con $4,5 millones (9,8% de las ventas) en el tercer trimestre de 2022 y ambos se vieron afectados por la tendencia desfavorable de los precios del mercado del oro durante los períodos.
Los gastos generales y administrativos ascendieron a $1,6 millones en comparación con $1,2 millones en el tercer trimestre de 2022. El aumento se debe principalmente a gastos relacionados con los empleados (aumento de plantilla, salarios, participación en las ganancias y remuneraciones basadas en acciones). Sin embargo, los gastos intertrimestrales disminuyeron en 0,2 millones de dólares.
Los ingresos netos del tercer trimestre de 2023 incluyen un gasto por impuesto a la renta de $2,7 millones, incluido un gasto por impuesto a la renta diferido de $0,3 millones (no en efectivo) ($2,3 millones, incluido un gasto por impuesto diferido de $0,3 millones en el tercer trimestre de 2022). El gasto por impuestos también se ve afectado por la variación a lo largo del periodo del sol peruano frente al dólar estadounidense. Las fluctuaciones futuras afectarán positiva o negativamente el impuesto diferido al final de cada período.
Conciliación de medidas no NIIF
| (en miles de dólares) (no auditado) | Períodos de tres meses terminados el 30 de septiembre de | Períodos de nueve meses terminados el 30 de septiembre de | ||||
| 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||
| Conciliación de utilidad neta y utilidad integral con EBITDA | ||||||
| Utilidad neta y utilidad integral | 2.544 | 801 | 11.490 | 8.503 | ||
| Gastos por impuesto a la renta (corriente y diferido) | 2.662 | 2,316 | 5.935 | 4,995 | ||
| Gastos (ingresos) financieros netos | (227) | (64) | (550) | 24 | ||
| Depreciación | 866 | 799 | 2.483 | 2,269 | ||
| EBITDA | 5.845 | 3.852 | 19.358 | 15.791 | ||
INVERSIÓN, CAPITAL DE TRABAJO Y LIQUIDEZ
Actividades de explotación
Durante el tercer trimestre de 2023, el flujo de efectivo de las operaciones, antes de cambios en las partidas de capital de trabajo, ascendió a $3,9 millones ($14,2 millones para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2023), en comparación con $2,0 millones en el tercer trimestre de 2022 ($10,6 millones para el período de nueve meses finalizado el 30 de septiembre de 2022).
Durante el tercer trimestre de 2023, el efectivo total de las actividades operativas ascendió a $5,0 millones ($16,2 millones para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2023) en comparación con -$0,05 millones en el tercer trimestre de 2022 ($9,5 millones para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2022).
Los cambios en las partidas de capital de trabajo ascendieron a $1,1 millones ($2,0 millones para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2023) en comparación con -$2,0 millones en el tercer trimestre de 2022 (-$1,1 millones para el período de nueve meses que finalizó el 30 de septiembre de 2022).
Las variaciones se deben principalmente al aumento de inventarios.
Actividades de inversión
Durante el período de tres meses finalizado el 30 de septiembre de 2023, la Corporación invirtió $0,9 millones (acumulado de nueve meses de 2023 de $5,7 millones). Estos montos incluyen principalmente la compra de una oficina en Lima, inversiones en la planta y vehículos nuevos. Todas las inversiones se han financiado con flujos de caja generados internamente.
Capital de trabajo y liquidez
Al 30 de septiembre de 2023, el capital de trabajo de la Corporación aumentó a $50,3 millones, incluidos $33,0 millones en efectivo ($43,7 millones, incluidos $25,6 millones en efectivo al 31 de diciembre de 2022).
ESTADO CONSOLIDADO DE POSICIÓN FINANCIERA
Al 30 de septiembre de 2023, los activos totales ascendían a $106,6 millones ($96,9 millones al 31 de diciembre de 2022). Las principales variaciones desde finales del año pasado provienen del aumento significativo en efectivo y propiedades, planta y equipo.
| (en miles de dólares) (no auditado) | Como en30 de septiembre, | Como en31 de diciembre, | |
| 2023 | 2022 | ||
| Dinero | 33.001 | 25.595 | |
| Cuentas por cobrar | 10.790 | 12,298 | |
| Inventarios | 18,399 | 16.447 | |
| Pagado por adelantado | 489 | 223 | |
| Activos por impuestos corrientes | – | 371 | |
| Propiedad, planta y equipo | 24.716 | 21,392 | |
| Activos por derecho de uso | 635 | 701 | |
| Activos de exploración y evaluación | 18.555 | 18.543 | |
| Otros activos no corrientes | – | 1.332 | |
| Los activos totales | 106.585 | 96,902 | |
| Comerciales y otras cuentas a pagar | 10.601 | 11,168 | |
| Pasivos por impuestos corrientes | 1.686 | – | |
| Obligaciones de retiro de activos | 3.703 | 3.642 | |
| Pasivos por impuestos diferidos | 900 | 1,110 | |
| Pasivos por arrendamiento | 654 | 701 | |
| Accionistas | 89.041 | 80.281 | |
| Pasivos totales y patrimonio | 106.585 | 96,902 |
PERSPECTIVAS DE SEGUIMIENTO 2023
Procesamiento de minerales
Para 2023, la Corporación pronosticó ventas en el rango de $210-235 millones, lo que representa un crecimiento del 6,5-20,0% con respecto a las ventas de 2022. Esto daría como resultado un ingreso neto en el rango de 8,5 a 11,5 millones de dólares (0,22 a 0,30 dólares por acción) (0,30 a 0,41 dólares canadienses por acción).
Al ritmo actual, las ventas totales en 2023 deberían alcanzar los 245 millones de dólares, un aumento del 4,3% en comparación con la proyección anual de rango alto y los ingresos netos superarán las proyecciones anuales.
Gasto de capital
La junta directiva aprobó un presupuesto de capital de hasta $10.0 millones que incluye inversiones en la planta Veta Dorada para nuevos equipos de mejora de eficiencia, una capacidad creciente de libras de relaves, vehículos adicionales para nuestro equipo de compra de mineral y edificios administrativos y de compra de mineral. Dependiendo de determinadas circunstancias, la dirección cree que las inversiones en 2023 deberían alcanzar los 7,0 millones de dólares.
Otros gastos del proyecto
La Corporación también ha presupuestado aproximadamente $1,0 millón para avanzar en otros proyectos en otras jurisdicciones y ha gastado $0,6 millones hasta ahora en 2023.
